Strategien im Test
Nur in ETF zu investieren, ist am bequemsten – und in beiden Fondsgruppen die sichere Wahl. Strategien mit aktiven Fonds konnten zwar das Risiko im Depot senken, verursachten aber bei regelmäßiger Überprüfung auch höhere Handelskosten. Wer trotzdem in aktive Fonds investieren will, mischt diese am besten einem Basisportfolio aus marktbreiten ETF bei.
Strategie | Mit Überprüfung alle sechs Monate | Ohne Überprüfung | ||||||||||
Rendite (%, p. a.) | Chance | Risiko | Chance-Risiko-Verhältnis | Orders gesamt1 | Rendite (%, p. a.) | Chance | Risiko | Chance-Risiko-Verhältnis | Orders gesamt1 | |||
Glücksrendite (%, p. a.) | Pechrendite (%, p. a.) | Max. Verlust (%) | Glücksrendite (%, p. a.) | Pechrendite (%, p. a.) | Max. Verlust (%) | |||||||
Strategie | Mit Überprüfung alle sechs Monate | Ohne Überprüfung | ||||||||||
Rendite (%, p. a.) | Chance | Risiko | Chance-Risiko-Verhältnis | Orders gesamt1 | Rendite (%, p. a.) | Chance | Risiko | Chance-Risiko-Verhältnis | Orders gesamt1 | |||
Glücksrendite (%, p. a.) | Pechrendite (%, p. a.) | Max. Verlust (%) | Glücksrendite (%, p. a.) | Pechrendite (%, p. a.) | Max. Verlust (%) | |||||||
Aktienfonds Welt | ||||||||||||
Passiv (1 ETF) | ||||||||||||
Marktbreit | 13,6 | 26,6 | −10,4 | −12,1 | 2,3 | 1 | 13,6 | 26,6 | −10,4 | −12,1 | 2,3 | 1 |
Aktiv (3 aktive Fonds1) | ||||||||||||
Risikoarm | 9,4 | 19,3 | −8,4 | −11,5 | 2,1 | 17 | 9,5 | 18,9 | −8,0 | −10,9 | 2,2 | 3 |
Chancenreich | 10,5 | 23,3 | −10,4 | −11,8 | 2,0 | 19 | 11,8 | 25,1 | −10,7 | −14,3 | 2,1 | 3 |
Marktfern | 10,1 | 21,8 | −9,6 | −11,6 | 2,0 | 23 | 9,7 | 21,1 | −9,5 | −11,7 | 2,0 | 3 |
Marktnah | 10,1 | 23,7 | −11,1 | −13,3 | 1,9 | 15 | 13,0 | 25,7 | −10,2 | −11,4 | 2,2 | 3 |
Renditesieger (5 J) | 8,9 | 21,8 | −10,7 | −11,9 | 1,8 | 23 | 11,8 | 25,1 | −10,7 | −14,3 | 2,1 | 3 |
Renditesieger (1 J) | 8,1 | 23,8 | −12,7 | −12,3 | 1,6 | 27 | 11,8 | 26,5 | −11,7 | −10,8 | 2,0 | 3 |
Kombi (1 marktbreiter ETF + 3 aktive Fonds1) | ||||||||||||
Marktbreit + Risikoarm | 12,4 | 24,2 | −9,6 | −11,9 | 2,2 | 18 | 12,4 | 24,0 | −9,4 | −11,8 | 2,3 | 4 |
Marktbreit + Chancenreich | 12,7 | 25,6 | −10,4 | −12,0 | 2,2 | 20 | 13,1 | 26,2 | −10,5 | −12,8 | 2,2 | 4 |
Marktbreit + Marktfern | 12,6 | 25,0 | −10,0 | −12,0 | 2,2 | 24 | 12,4 | 25,0 | −10,1 | −12,0 | 2,2 | 4 |
Marktbreit + Marktnah | 12,6 | 25,7 | −10,5 | −12,5 | 2,2 | 16 | 13,4 | 26,3 | −10,3 | −11,9 | 2,3 | 4 |
Marktbreit + Renditesieger (5 J) | 12,2 | 25,2 | −10,4 | −12,1 | 2,1 | 24 | 13,1 | 26,2 | −10,5 | −12,8 | 2,2 | 4 |
Marktbreit + Renditesieger (1 J) | 12,0 | 25,3 | −10,7 | −12,2 | 2,1 | 28 | 13,0 | 26,3 | −10,6 | −11,7 | 2,2 | 4 |
Aktienfonds Europa | ||||||||||||
Passiv (1 ETF) | ||||||||||||
Marktbreit | 5,2 | 23,1 | −14,6 | −15,5 | 1,4 | 1 | 5,2 | 23,1 | −14,6 | −15,5 | 1,4 | 1 |
Aktiv (3 aktive Fonds1) | ||||||||||||
Risikoarm | 5,0 | 20,3 | −12,8 | −9,5 | 1,4 | 19 | 5,4 | 20,0 | −12,2 | −9,2 | 1,5 | 71 |
Chancenreich | 3,8 | 22,3 | −15,2 | −15,4 | 1,3 | 17 | 7,2 | 24,1 | −13,7 | −11,8 | 1,5 | 3 |
Marktfern | 4,6 | 19,6 | −12,6 | −9,4 | 1,4 | 15 | 4,3 | 19,1 | −12,5 | −10,4 | 1,4 | 3 |
Marktnah | 0,9 | 21,3 | −16,8 | −19,5 | 1,1 | 25 | 0,1 | 19,1 | −16,0 | −20,9 | 1,0 | 3 |
Renditesieger (5 J) | 5,1 | 22,3 | −14,1 | −12,0 | 1,4 | 19 | 7,6 | 25,3 | −14,1 | −13,1 | 1,6 | 3 |
Renditesieger (1 J) | 1,3 | 21,2 | −16,5 | −12,9 | 1,1 | 31 | 5,7 | 21,2 | −12,8 | −10,1 | 1,5 | 3 |
Kombi (1 marktbreiter ETF + 3 aktive Fonds1) | ||||||||||||
Marktbreit + Risikoarm | 5,1 | 22,0 | −13,9 | −13,5 | 1,4 | 20 | 5,3 | 21,9 | −13,7 | −13,3 | 1,4 | 81 |
Marktbreit + Chancenreich | 4,8 | 22,4 | −14,5 | −14,0 | 1,4 | 18 | 5,8 | 23,2 | −14,2 | −13,6 | 1,4 | 4 |
Marktbreit + Marktfern | 5,0 | 21,8 | −13,8 | −13,1 | 1,4 | 16 | 4,9 | 21,6 | −13,8 | −13,9 | 1,4 | 4 |
Marktbreit + Marktnah | 4,0 | 22,5 | −15,2 | −16,0 | 1,3 | 26 | 3,7 | 21,6 | −14,8 | −15,8 | 1,3 | 4 |
Marktbreit + Renditesieger (5 J) | 5,2 | 22,4 | −14,2 | −14,0 | 1,4 | 20 | 6,0 | 23,6 | −14,3 | −14,2 | 1,4 | 4 |
Marktbreit + Renditesieger (1 J) | 4,1 | 22,1 | −14,8 | −14,3 | 1,3 | 32 | 5,4 | 22,3 | −13,9 | −13,8 | 1,4 | 4 |
In jeder Spalte ist die Strategie mit dem besten Wert (auf zwei Nachkommastellen genau) blau hervorgehoben.
Quelle: Eigene Berechnungen Untersuchungszeitraum: 31. Dezember 2013 bis 31. Dezember 2016
- 1 Erstkauf und Umschichtungen. Aktiv gemanagte Fonds und Spezial-ETF. Fonds mussten ausgetauscht werden, weil sie nicht mehr verfügbar waren.